Серебро как защитный актив? Финансы на vc ru

Несмотря на стремительный рост курса доллара США, ему удалось остаться практически неизменным, чего нельзя сказать почти ни о какой другой валюте. Поэтому стоит ожидать, что золото во второй половине текущего года может также показать стабильный результат на фоне общего кризиса. Акции медицинского страховщика Cigna Corp. сохраняют привлекательность как представителя сектора, нейтрального к инфляции, отмечается в комментарии.

Таким образом, при ослаблении валют также будет расти спрос на традиционные защитные активы, одним из которых является серебро. Плюс серебро — это не только страховка от инфляции, но и металл, используемый в промышленности, спрос из которой дополнительно поддерживает ценность. Он добавил, что в целом при переходе регуляторов к увеличению ставок растет привлекательность американского и европейского рынка, где будет идти вверх и доходность гособлигаций. Отток средств с развивающихся рынков в такой ситуации означает перспективу стагнации экономик этих стран, что и приводит к уходу инвесторов в защитные активы, причем надолго. По мнению экспертов BCS Express, в условиях растущей инфляции и возможного в будущем спада в экономике акции компаний относящихся к индустрии производства и продажи товаров первой необходимости также могут рассматриваться для диверсификации. В частности, среди ритейлеров можно обратить внимание на акции Target Corp. По консенсус-прогнозу потенциал здесь порядка 30% на горизонте года.

Информация о статье

Партнер Capital Lab Евгений Шатов рекомендует немного переждать с покупкой российских акций. На длинном сроке он называет перспективными сферы ретейла и агросектора, так как санкции коснулись их в меньшей степени. Акции некоторых транспортных компаний, к примеру Globaltrans, будут бенефициарами перестройки логистических цепочек, что делает их привлекательным объектом для инвестиций, считает Шатов. Эксперт «Альпари» Александр Разуваев отнес к российским защитным акциям бумаги «Газпрома»— несмотря на убытки на европейском рынке положение компании остается стабильным, и она не отказывается от дивидендов. Валерий Емельянов, эксперт по фондовому рынку «БКС Мир инвестиций», также порекомендовал облигации федерального займа (ОФЗ), включая короткие. По его словам, такой вариант подойдет консервативным инвесторам.

Ждать сильного снижения в будущем не стоит, полагает генеральный директор Penny Lane Realty Георгий Дзагуров. Он объясняет это тем, что россияне воспринимают экономическую ситуацию не как временную проблему, а как новую реальность, а значит, начинают строить планы на будущее уже исходя из текущей ситуации. Никаких предпосылок для того, чтобы это движение остановилось, нет. С 1 августа ЦБ повышает нормативы резервирования по рублевым вкладам физлиц на 0,75 п.п., до 5%, и по валютным на 1,75 п.п., до 6%.

Конечно, не обязательно следить за рынком меди, чтобы знать, что условия могут ухудшиться. Согласно только что опубликованному опросу Gallup, оценка американцами состояния экономики упала в июне до самого низкого уровня со времён предыдущего финансового кризиса. Некоторые люди утверждают, что биткоин может заменить золото в качестве хранилища стоимости, но и у этого цифрового актива только что был худший месяц в истории.

Перестают работать традиционные циклы, например, тенденция к росту рынка в период Рождества (рождественское ралли). Узнайте, как устроена мировая экономика и какие инструменты помогут спасти личный бюджет в нестабильном 2022 году. Важно отметить, что не существует идеального защитного актива, и для каждого кризиса они свои». К другим защитным акциям эксперт QBF отнесла бумаги компании «Норильский никель»(потому что спрос на продукцию «Норникеля» растет из года в год).

Информация

При этом в случае с ОФЗ, по мнению экономиста, лучше вкладываться в «длинные» выпуски. Так называются максимально стабильные финансовые инструменты, стоимость которых остается неизменной (или почти неизменной) даже во времена кризисов, падений и рецессий. В трудные времена инвестору очень важно иметь в портфеле один, а лучше – несколько защитных активов, к которым относятся самые надежные ценные бумаги, деньги и золото.

Если вы рассчитываете, что напряженность между странами будет только расти, то можно присмотреться к фондам золота или акциям основных конкурентов российских экспортеров. Например, бумагам металлургов из США, Бразилии и Китая. Если портфель состоит только из акций, просадка его стоимости будет болезненной. Доллар, евро и франк всегда были основными мировыми валютами, в которых инвестору предлагалось диверсифицировать свой капитал. Однако пока в России имеются ограничения по ее обналичиванию — вы можете получить до 10 тыс. До 9 сентября также нельзя покупать валюту наличкой непосредственно в кассах обмена.

• Какой актив принято считать защитным в портфеле, и во что сегодня стоит инвестировать, рассказали аналитики «Фридом Финанс».
• А ставки по валютным вкладам падают в первую очередь из-за избытка валютной ликвидности у банков, продолжает Ващелюк.
• Как вариант, есть такой инструмент денежного рынка, как векселя казначейства США, которые считаются очень надежным защитным активом.
• Не стоит сбрасывать со счетов вложения в драгметаллы, напоминает Савенкова.
• Точнее, можно, но тогда придется забыть о прибыли – инструменты, которые медленно дешевеют, точно также медленно растут в цене.
• Традиционно их рассматривают скорее как спекулятивный актив, чем инвестиционный.

На этом примере можно убедиться, «насколько живучи подобные стереотипы», заключает Мустаев. В этом году правительство отменило НДС при покупке физического золота и НДФЛ при его продаже, эти меры должны стимулировать инвестиции в драгоценный металл. В обоих случаях владельцу золота нужно позаботиться о его https://finprotect.info/ хорошей сохранности, иначе оно потеряет в цене. Впрочем, в этом году решение платить дивиденды приняли далеко не все экспортеры. Не будут выплачивать дивиденды за 2021 год «Северсталь», «Русал» и НЛМК. Совет директоров «Лукойла» рекомендовал отложить решение о выплате дивидендов до конца 2022 года.

Нужно также учитывать, что золото – это актив, который никакого стабильного дохода, как недвижимость (рента), облигации (купон), акции (дивиденды), не принесет. Напротив, физическое золото еще требует расходов на хранение, его могут украсть, каждая царапина сильно влияет на стоимость слитков. Можно, конечно, избежать этих издержек, открыв металлический счет, но эти счета не застрахованы государством. В текущей ситуации важно понять, какие компании меньше пострадали от санкций и других ограничений и сохранили устойчивый спрос на свою продукцию. При этом стоит помнить, что всегда есть сценарии, при которых пострадать может любая компания. Что касается рынка облигаций, то на Московской бирже можно купить как ОФЗ (облигации федерального займа), так и облигации таких компаний, как РЖД, банк “Сбер”, МТС и др.

Как работают защитные активы

Но не любые из них могут выступить в роли защитного актива, а только долговые бумаги, выпущенные платежеспособными государствами и крупнейшими компаниями. Риск возникновения проблем с облигациями от таких эмитентов практически стремится к нулю, поэтому эти активы защищают портфель не хуже денежных депозитов. Аналитик QBF Ксения Лапшина отнесла к российским защитным акциям бумаги золотодобытчика «Полюс». Причины — из года в год «Полюс» наращивает объем производства, превосходя план, и увеличивает финансовые показатели независимо от экономической ситуации и конъюнктуры на мировых рынках. «Акции «Полюса» подходят для долгосрочных инвестиций, но в нее заходят и спекулянты, чтобы пересидеть коррекцию на рынке», — объяснила Лапшина.

Однако на рынке акций нужно быть предельно осторожным, предупреждает Асатуров. «Российские компании находятся в очень разных положениях на фоне всех санкций и внутренних ограничений», — напоминает он. В «Система капитал» рекомендуют к покупке акции компаний «Газпром», «Норникель», «Русал», «Фосагро», «Сегежа» и «Русагро». Как следствие инвесторы вновь предпочитают, как минимум не наращивать позиции в высокодоходных активах, что приводит к спросу на активы и валюты-убежища . Ключевыми событиями сегодняшнего дня станут публикации данных по рынку труда от ADP и «бежевой книги». Дальнейшие признаки улучшения ситуации на рынке труда приведут к усилению ожиданий рынка в отношении темпов повышения ставки ФРС и соответственно поддержат доллар.

Какие активы позволили инвесторам защитить ресурсы во время пандемии

Инвесторы разочарованы как результатами заседания Банка Японии, так и принятым правительством пакетом стимулов в объёме 28 трлн иен (порядка $280 млрд). Ждали большего, а получилось скромнее, чем предполагали. С фактическим закрытием возможности инвестировать в иностранные активы инвесторы все больше фокусируются на отечественных бумагах.

В доллар целесообразно инвестировать, особенно если учитывать непростую ситуацию в мировой экономике, говорит Сосновский. Это один из защитных инструментов – в периоды турбулентности он дорожает к другим валютам. Классический совет – не держать валюту в кэше, а инвестировать, однако в текущей ситуации здесь нужно осознавать инфраструктурные риски при вложении в иностранные акции, предупреждает эксперт. Тем не менее желание инвесторов сохранить капитал, учитывая прогнозируемую к концу года инфляцию 14–17%, никуда не исчезло. Forbes спросил у аналитиков и управляющих, на какие инструменты стоит обратить внимание для вложения капитала на нестабильном рынке. Среди российских компаний к защитным можно отнести акции золотодобытчиков.

Причина – беспрецедентный за последние 40 лет уровень инфляции. Даже в развитых странах она закрепилась на уровне 7–8% годовых. В России годовой индекс потребительских цен (ИПЦ) Росстата по итогам марта приблизился к 17%.

Плюс зависимость цены бумаги от изменения процентных ставок. То есть если ставки в экономике растут, то облигации, выпущенные ранее, дешевеют. По мнению Петровского, в случае конфликта стоит сохранять активы и не использовать заемные средства, чтобы переждать негативное развитие событий. «Обязательно увеличивать позиции качественных акций и облигаций — в случае их снижения.

Защитные акции. Зачем их покупать?

В связи с кризисными явлениями в мировой экономике проблема сохранения капитала приобретает все большую актуальность. Целью данной работы является обоснование инвестиций в защитные активы в условиях неопределенности. Основными методами проведённого исследования следует полагать дедукцию, индукцию и сравнение. В настоящей работе представлен анализ основных групп защитных активов, их преимущества и недостатки. Автором обоснованы инвестиционные стратегии в условиях кризиса и неопределенности. Проведен анализ целесообразности инвестиций в недвижимость, драгоценные металлы, иностранную валюту, ценные бумаги.

Поэтому стоит хорошо всё продумать прежде, чем тратить все накопления на покупку металла. Потенциал роста цен на золото сейчас довольно высокий. Его доходность в долларах составляет порядка 8,5% годовых.

В доллары, инвестор, исходя из разницы курсов при покупке и продаже, потерял бы 4,99% своих средств (почти 5 тыс. руб.), а в евро — 5,8% (около 6 тыс. руб.). Это неудивительно, поскольку за месяц обе валюты существенно подешевели к рублю. Евро за это время упал чуть меньше чем на 4 руб., до 71,025 руб. В то же время и собственники недвижимости понимают, что их аппетиты часто завышены и не соответствуют возможностям покупателей, и идут на уступки, говорит он. Дзагуров рекомендует задуматься о вложении в недвижимость тем, кто не рассчитывает на долгосрочный доход. Вообще, диверсификацию нужно понимать шире, чем просто выбор между разными акциями и облигациями.

• Я не думаю, что в данном случае это сигнал о ближайшем шторме, скорее это здоровая осторожность.
• — Фонды, скорее всего, переходят к защитным активам на фоне коронакризисных новостей и неопределенности по инфляции.
• В целом, риски существуют при любой инвестиционной стратегии, и защитные активы не исключение.

Однако с выходом сильной отчетности, в том числе по продажам, капитализация компании восстановилась до прежних значений. Человек, достигший пятилетнего возраста, сам ходит, ест, свободно говорит, умеет довольно четко излагать свои мысли, или, иными словами, приобретает первые навыки самостоятельного существования. Более того, по мнению целого ряда защитные активы ученых, именно в этом возрасте закладывается около 90% основных черт характера и личности ребенка. Так и сформированный нами пять лет назад портфель защитных акций, отмечающий в этом году первый юбилей, успел доказать свою состоятельность в качестве инвестиционного продукта, обрел характер и, в какой-то степени, присущие только ему особенности.

Инвесторы, которые действовали таким образом с августа 2011 г. По август 2013 г., увеличили свой капитал благодаря только одной сделке более чем на 50 % (рис. 1). На пике кризиса защитными инструментами для инвесторов стали индексные фонды ETF, а также гособлигации. Однако даже в такой непростой экономической ситуации были и финансовые инструменты, которые позволили если не заработать, то хотя бы защитить активы и серьезно ограничить потери. Во время высокой волатильности растет спрос на защитные активы, к традиционному числу которых ключевым образом относятся драгоценные металлы.

Если сомневаетесь, что справитесь самостоятельно, на помощь придет робо-эдвайзинговый сервис. Умные алгоритмы индивидуально подберут сбалансированный портфель с учетом комфортного для вас уровня риска. И будут автоматически его пересматривать, сохраняя баланс высокодоходных и защитных активов, чтобы скорее достичь финансовой цели. Тот самый инструмент, который растет во время паники на рынке, в то время как большинство рисковых активов падает. Вложиться в золото можно с помощью ETF, ОМС, ПИФов, фьючерсов или просто покупая слитки.

Яркий тому пример — компания Monsanto, один из лидеров сельскохозяйственной отрасли со специализацией на кукурузе. Попав в наш портфель защитных акций в апреле 2016 года, в скором времени компания получила предложение о ее покупке концерном Bayer, что обеспечило акциям первый взрывной рост. Нестабильная ситуация на финансовых рынках, коррекции страновых индексов, непредсказуемые повороты международной политики – все это и заставляет инвесторов искать варианты защиты своих инвестиций.

Среди основных видов предлагаем рассмотреть их плюсы и минусы. Информация, представленная на сайте, не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в ней, могут не соответствовать Вашему инвестиционному профилю и инвестиционным целям (ожиданиям). Определение соответствия финансового инструмента либо операции Вашим интересам, инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и уровню допустимого риска является Вашей задачей. При грамотном подборе остальных инструментов инвестирования даже портфель со значительным количеством защитных активов может принести неплохую доходность.

Российский фондовый рынок станет бенефициаром притока средств с депозитов, считает Исаков. С учетом всех известных дисклеймеров (длинный горизонт инвестирования, способность и желание брать на себя риск и т. п.) российские акции представляют собой один из самых интересных активов в мире, отмечает Исаков. Заставили многих россиян задуматься о том, как сохранить сбережения. Профессор РЭШАлексей Горяеврассказал GURU, какие финансовые инструменты могут выручить в кризис, на какие риски стоит обратить особое внимание и какие уроки следует вынести из нынешней нестабильной ситуации в экономике. Данная информация не является предложением финансовых услуг и (или) индивидуальной инвестиционной рекомендацией.